Знамя Аинз Оал Гоун теперь реет над Э-Рантэлом после побоища на равнинах Катз. Колдовское Королевство заявило о себе миру грохотом гибели и разрухи, и соседние державы замерли в ожидании, не смея даже оглянуться на его чудовищный дебют. На землях, что лишь недавно вошли в его состав, люди прячутся по домам, пока по улицам разгуливает нежить, осваивая новые территории. Но когда обедневшая дворянка получает покровительство мрачного благодетеля, запускается цепь событий, о которых мир будет слагать легенды века спустя.

Это развитие королевства, выросшее из событий и мира Повелителя Кугана Маруямы. В фантастическом краю, куда перенеслись существа несравненной мощи из игрового мира, «Тень Валькирии» рассказывает о судьбах местных жителей, чью реальность перевернуло их появление. Это история народа, сотворённого волей верховного правителя, и его неудержимых слуг, каждый из которых по-своему, порой извращённо, толкует желания господина. Их не спасут ни грубая сила, ни чудеса магии — лишь безостановочное продвижение нового миропорядка, где те, кто сумеет найти себе место в услужении, окажутся обращены против мира, который знали прежде....